Taxas médias de juros do Banco Central, por modalidade de crédito

A taxa média que o mercado praticou em cada modalidade, segundo as séries do Banco Central. É o número de referência para discutir se o juro de um contrato destoa do praticado na mesma modalidade e período. Gratuito e sem cadastro.

Como esse número é usado

Em ação revisional, compara-se a taxa do contrato com a média de mercado da mesma modalidade no período da contratação. No Tema 27 dos recursos repetitivos (REsp 1.061.530/RS), o STJ admitiu a revisão dos juros remuneratórios em situações excepcionais, com relação de consumo e abusividade cabalmente demonstrada diante das peculiaridades do caso. Em decisão noticiada pelo STJ em 24/03/2023, a Terceira Turma afirmou que juros acima de um patamar fixo, como uma vez e meia, o dobro ou o triplo da taxa média, não são abusivos por si sós, e lembrou os requisitos do REsp 2.009.614: relação de consumo, desvantagem exagerada e demonstração cabal da abusividade pelas peculiaridades do caso, considerando, entre outros fatores, a economia na época, o custo de captação, o risco da operação, o relacionamento com o banco e as garantias. A tabela é o ponto de partida da análise, nunca a conclusão dela.

Está pendente no STJ o Tema 1.378 dos recursos repetitivos (afetado pela Segunda Seção em sessão eletrônica concluída em 2/9/2025; situação "Afetado" na página do STJ consultada em 30/10/2026), que vai decidir se a taxa média do Banco Central, ou outro critério definido de antemão, basta como fundamento exclusivo para aferir a abusividade dos juros remuneratórios. A página do tema registra a suspensão dos recursos especiais e dos agravos em recurso especial, no STJ ou nas instâncias ordinárias, que discutam a mesma questão (CPC, art. 1.037, II). A suspensão alcança esses recursos; a página do tema não diz que as ações em primeiro grau ficam paradas.

Para comparar uma taxa específica com a média da modalidade, use a ferramenta de comparação; para ver a taxa de cada banco na semana do contrato, a taxa de juros por banco. Com a taxa em mãos, a tabela Price e SAC mostra o que cada parcela do contrato pagou de juro e o que abateu do saldo Para refazer a parcela pela média e ver o que foi pago a mais, use a calculadora revisional de juros, que busca a taxa do mês sozinha.

O que cada modalidade significa na prática forense

O Banco Central não divulga uma taxa de juros do mercado: divulga uma série para cada modalidade de crédito e cada segmento de tomador. O cotejo só se sustenta quando o contrato do cliente e a série escolhida falam da mesma coisa — mesma modalidade, mesmo segmento e mesmo mês de contratação. Enquadrar o contrato na série certa é a primeira decisão técnica da revisional, e é a que mais compromete o laudo quando sai errada. O que segue é o que cada linha desta tabela representa.

Cartão de crédito — rotativo total (série SGS-25477, pessoa física). É o crédito que nasce sozinho quando o titular paga menos do que o total da fatura e o saldo remanescente rola para o mês seguinte. Ninguém assina um contrato de rotativo: ele é acionado por omissão de pagamento, e por isso a taxa raramente está num instrumento à parte — ela vem na própria fatura, que passa a ser o documento a periciar. É a modalidade mais cara da tabela, o que produz um efeito contraintuitivo no cotejo: o juro pode ser altíssimo em termos absolutos e ainda assim ficar próximo da média da própria modalidade.

Cartão de crédito — parcelado (série SGS-25478, pessoa física). É o financiamento do saldo da fatura em parcelas fixas, contratado deliberadamente pelo titular, em geral como saída do rotativo. Por ter prazo e parcela definidos, a operação costuma vir documentada com taxa expressa, o que torna o cotejo mais direto. Trocar uma série de cartão pela outra é dos erros mais custosos da peça: comparar um parcelamento de fatura com a média do rotativo faz o contrato parecer barato, e o caminho inverso o faz parecer abusivo, sem que nenhum dos dois números signifique coisa alguma.

Cheque especial (série SGS-25463). É o limite pré-aprovado atrelado à conta corrente, tomado por dias e cobrado por dia de uso. A linha desta tabela traz o segmento pessoa jurídica — confira o segmento antes de opor o número a um contrato de pessoa física. Na perícia, o exame raramente para na taxa nominal: importa como o saldo devedor foi recomposto mês a mês e em que momento ele migrou para outra modalidade de crédito.

Crédito pessoal não consignado (série SGS-25464, pessoa física). É o empréstimo pessoal sem desconto em folha e sem garantia real, a modalidade padrão de quem toma dinheiro no banco ou na financeira sem margem consignável. Não há linha própria para ele na tabela acima, mas a série existe no SGS e é a referência correta para esse contrato. Usar no lugar dela a média de um consignado compara operações de risco distinto: no consignado a parcela é descontada da folha ou do benefício, garantia que o não consignado não tem. No consignado de aposentado e pensionista do INSS, além da média, há um teto: o teto de juros do consignado do INSS traz o limite de cada período desde 2015, com o ato que o fixou.

Aquisição de veículos (série SGS-25471, pessoa física). Financiamento com o próprio veículo em garantia, normalmente por alienação fiduciária. O contrato costuma trazer taxa mensal, taxa anual, custo efetivo total e quadro de parcelas, o que permite o cotejo mais limpo de todos: toma-se a taxa efetiva mensal do instrumento e a média da série no mês da assinatura.

Capital de giro (séries SGS-25441 até 365 dias e SGS-25442 acima de 365 dias, pessoa jurídica). É o empréstimo que financia a operação corrente da empresa, e o Banco Central o separa por prazo porque o preço muda com o horizonte da operação. Antes de escolher a série, verifique o prazo contratado: comparar uma operação de dezoito meses com a média da faixa de até um ano confronta coisas diferentes e entrega um múltiplo sem sentido.

Desconto de duplicatas e desconto de cheques (séries SGS-25438 e SGS-25480, pessoa jurídica). Não são empréstimos no sentido corrente: a empresa antecipa um recebível — a duplicata que vence em sessenta dias, o cheque pré-datado — e a instituição retém a diferença. O custo aparece como deságio, não como parcela, de modo que a taxa do contrato precisa ser convertida para o mesmo formato da série, percentual ao mês, antes de qualquer comparação. As duas séries são distintas porque os recebíveis têm liquidez e risco distintos.

Um cotejo resolvido, passo a passo

Suponha um financiamento de veículo com taxa efetiva de 3,50% ao mês. Essa taxa é hipotética, escolhida só para a demonstração. A média é real: consultada em 29 de agosto de 2026 na série SGS-25471 do Banco Central (aquisição de veículos, pessoa física), cujo mês mais recente publicado era junho de 2026, com 1,97% ao mês.

1. Enquadre a modalidade e o segmento. Veículo com alienação fiduciária, tomador pessoa física: série SGS-25471. Errar aqui invalida todo o resto.
2. Traga as duas taxas ao mesmo formato. Ambas efetivas e ao mês: contrato 3,50% a.m., média 1,97% a.m. Taxa nominal, taxa anual e custo efetivo total não entram na mesma conta sem conversão.
3. Calcule o múltiplo. 3,50 ÷ 1,97 = 1,78. O contrato cobra 1,78 vez a média da modalidade naquele mês.
4. Calcule a diferença em pontos. 3,50 − 1,97 = 1,53 ponto percentual ao mês. É o excedente que a petição vai ter de justificar como abusivo, ou não.
5. Leve as duas ao ano, se a peça precisar do número anual. Contrato: (1+0,0350)¹²−1 = 51,1% ao ano. Média: (1+0,0197)¹²−1 = 26,4% ao ano. A diferença anual é de 24,7 pontos percentuais.

Repare no que acontece entre o passo 3 e o passo 5. Ao mês, o contrato é 1,78 vez a média; ao ano, 51,1 ÷ 26,4 dá 1,94 vez. O múltiplo não é o mesmo nos dois regimes, porque a capitalização é exponencial e não proporcional. Uma peça que afirma que o contrato cobra o dobro da média precisa dizer de qual dos dois números está falando — e a distância entre 1,78 e 1,94 é exatamente o tipo de detalhe que a parte contrária usa para desqualificar o cálculo inteiro.

Nada disso conclui a causa. O que os cinco passos entregam é o número que a discussão de abusividade precisa ter diante de si; o peso que ele vai ter depende das circunstâncias do contrato e do que o juízo exigir.

Perguntas frequentes sobre a taxa média do Banco Central

De onde vem a taxa média desta tabela?

Do Sistema Gerenciador de Séries Temporais (SGS) do Banco Central. Cada linha corresponde a uma série numerada — SGS-25477 para o rotativo do cartão, SGS-25471 para veículos, e assim por diante — e o valor mensal exibido é o que o Banco Central publicou para aquela série, reproduzido sem tratamento. A coluna anual é a única conta feita aqui, e é a capitalização composta da taxa mensal.

Com que frequência o Banco Central atualiza esses números?

As séries desta tabela são mensais e saem com defasagem: o número de um mês só é publicado depois de encerrado o mês. Na consulta feita em 29 de agosto de 2026, o mês mais recente disponível nessas séries era junho de 2026. A tabela mostra o último mês publicado e se atualiza sozinha quando o Banco Central divulga um mês novo.

A taxa média serve para pedir revisão dos juros do contrato?

Serve como indício, não como prova automática. No Tema 27 dos recursos repetitivos (REsp 1.061.530/RS), o STJ admitiu a revisão dos juros remuneratórios em situações excepcionais, com relação de consumo e abusividade cabalmente demonstrada diante das peculiaridades do caso. Em decisão noticiada pelo STJ em 24/03/2023, a Terceira Turma afirmou que juros acima de um patamar fixo, como uma vez e meia, o dobro ou o triplo da taxa média, não são abusivos por si sós, e lembrou os requisitos do REsp 2.009.614: relação de consumo, desvantagem exagerada e demonstração cabal da abusividade pelas peculiaridades do caso, considerando, entre outros fatores, a economia na época, o custo de captação, o risco da operação, o relacionamento com o banco e as garantias. E está pendente o Tema 1.378, que vai decidir se a taxa média basta, sozinha, para aferir a abusividade. A média é o que dá base objetiva ao pedido, porque sem ela a alegação fica sem referência — mas a conclusão depende do conjunto, nunca do número isolado.

Por que a taxa ao ano não é a taxa ao mês multiplicada por doze?

Porque o juro de cada mês incide sobre o saldo que já incorporou o juro do mês anterior. A conversão correta é a capitalização composta, (1+i)^12−1, e é assim que o próprio Banco Central apresenta o número anual. Uma taxa de 1,97% ao mês equivale a 26,4% ao ano, e não a 23,6%. Quanto maior a taxa mensal, maior o descolamento: multiplicar por doze subestima gravemente as modalidades caras.

Por que a taxa do cartão de crédito rotativo é tão maior que as outras?

Duas razões se somam. A primeira é a natureza da operação: o rotativo é crédito de curtíssimo prazo, sem garantia, acionado justamente por quem não conseguiu pagar a fatura inteira. A segunda é aritmética: como a série é expressa ao mês e a conversão para o ano é exponencial, uma diferença de poucos pontos na taxa mensal vira uma diferença enorme na taxa anual. É por isso que a coluna anual do rotativo impressiona muito mais do que a mensal.

O que muda entre a série de pessoa física e a de pessoa jurídica?

São universos de tomadores diferentes, com séries separadas e números que não se substituem. Nesta tabela, só o capital de giro está no segmento pessoa jurídica; cartão de crédito, cheque especial, desconto de cheques e aquisição de veículos estão em pessoa física (as séries de cheque especial e de desconto de cheques de pessoa jurídica são a 25446 e a 25439, fora desta tabela). Opor a média de pessoa jurídica ao contrato de um cliente pessoa física é erro metodológico, e costuma ser dos primeiros pontos que a parte contrária ataca.

O que significa “pré-fixado” no nome da modalidade?

É o tipo de encargo da operação. Na modalidade pré-fixada, a taxa é definida na contratação e não muda ao longo do contrato; nas pós-fixadas, ela acompanha um indexador — TR ou IPCA no financiamento imobiliário, por exemplo —, e o Banco Central publica série própria para cada indexador. As modalidades desta tabela são todas pré-fixadas, e é com contratos pré-fixados que elas devem ser confrontadas.

Posso comparar um contrato antigo com a taxa média de hoje?

Não. O parâmetro é a média da modalidade no mês em que o contrato foi assinado, não a média corrente. As séries do SGS guardam o histórico, de modo que o número do mês da contratação continua disponível, inclusive para contratos de anos atrás. Usar a média de hoje em contrato antigo troca o referencial e derruba o cotejo, para mais ou para menos, conforme o ciclo de juros do período.

Outras ferramentas gratuitas

• Contador de prazo processual em dias úteis
• Prazo no processo eletrônico: quando começa a contar
• Prazos do CPC, com o artigo de cada um
• Multa e honorários do art. 523 do CPC
• Honorários contra a Fazenda Pública: o escalonamento do art. 85
• Calculadora de correção monetária
• Tabela Price e SAC, parcela a parcela
• Taxa média de juros do Bacen: comparar com o contrato
• Converter taxa de juros entre mês, ano e dia
• Somar tempo de contribuição